ความแตกต่างระหว่างอัตราของธนาคารและอัตรา MSF

• 2019

อัตราของธนาคาร หมายถึงอัตราที่ธนาคารกลางพร้อมที่จะซื้อเครื่องมือทางการเงินซึ่งครอบคลุมภายใต้มาตรา 49 ของพระราชบัญญัติ RBI ช่วยในการรักษาสถานการณ์สินเชื่อโดยรวมในประเทศ มันไม่เหมือนกับ MSF Rate

MSF ย่อมาจาก Marginal Standing Facility ที่ธนาคารใช้ประโยชน์เมื่อ SLR ส่วนเกินของความต้องการสุทธิและหนี้สินเวลาของพวกเขาหมดลง ในสถานที่นี้ธนาคารจะต้องจ่ายดอกเบี้ยในอัตราที่สูงกว่าอัตรา repo 100 bps ซึ่งเรียกว่า MSF Rate

หลายคนคิดว่าสองอัตรานี้เป็นราคาเดียวกันและใช้แทนกันได้ แต่ความจริงก็คือมีความแตกต่างระหว่างอัตราดอกเบี้ยธนาคารและอัตรา MSF ซึ่งอธิบายไว้ในบทความโดยละเอียด

แผนภูมิเปรียบเทียบ

พื้นฐานสำหรับการเปรียบเทียบ	อัตราการธนาคาร	อัตรา MSF
ความหมาย	Bank Rate เป็นอัตราคิดลดที่ธนาคารพาณิชย์และสถาบันการเงินกู้ยืมเงินจากธนาคารกลาง	MSF Rate ย่อมาจาก Marginal Standing Facility เป็นอัตราที่ธนาคารพาณิชย์ยืมเงินข้ามคืนจากธนาคารกลาง
เหมาะ	ธนาคารพาณิชย์และสถาบันการเงินทุกแห่ง	ธนาคารพาณิชย์ที่มีกำหนดเวลาทั้งหมด (SCBs) มีบัญชีปัจจุบันและบัญชีแยกประเภททั่วไปของ บริษัท ย่อย (SGL) ที่มี RBI
ใช้งานได้จาก	1900	2011
รับจำนำความปลอดภัย	สามารถกู้ได้โดยไม่ต้องจำนำหลักทรัพย์	เงินกู้ยืมดังกล่าวได้รับการรักษาความปลอดภัยภายในขอบเขตของ SLR และมากถึงร้อยละ NDTL

คำจำกัดความของอัตราดอกเบี้ยของธนาคาร

อัตราดอกเบี้ยของธนาคารคืออัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารกลางปล่อยกู้ให้กับธนาคารพาณิชย์เพื่อใช้จ่ายเงิน เมื่อใดก็ตามที่ธนาคารพาณิชย์ขาดเงินทุนก็สามารถยืมเงินจากธนาคารเอเพ็กซ์ได้เช่น Reserve Bank of India (RBI) ธนาคารกลางมีอำนาจในการเพิ่มหรือลดอัตราการธนาคารเพื่อควบคุมปริมาณเงินในเศรษฐกิจ ได้แก่ หากมีการเพิ่มขึ้นของอัตราการธนาคารแล้วอัตราการให้กู้ยืมของธนาคารก็จะเพิ่มขึ้นและหากมีการลดลงของอัตราการธนาคารอัตราการให้กู้ยืมก็จะลดลง

คำจำกัดความของ MSF Rate

Marginal Standing Facility Rate (MSF) หมายถึงสิ่งอำนวยความสะดวกซึ่งธนาคารตามกำหนดเวลาสามารถยืมเงินจากธนาคารกลางข้ามคืนเมื่อเทียบกับหลักทรัพย์ที่ได้รับการอนุมัติจากรัฐบาลของโควต้า (Liquidity Ratio) (SLR) ที่ได้รับอนุมัติจากรัฐบาล SLR) มากถึงร้อยละหนึ่งของ อุปสงค์สุทธิและหนี้สินระยะเวลา สิ่งอำนวยความสะดวกนี้มีให้สำหรับธนาคารที่กำหนดเวลาซึ่งมีบัญชีปัจจุบันและบัญชีแยกประเภททั่วไปของ บริษัท ย่อย (SGL) ที่มี RBI

มันขึ้นอยู่กับดุลยพินิจของ RBI ว่าจะให้เงินกู้หรือไม่ สิ่งอำนวยความสะดวกนี้มีให้สำหรับธนาคารที่มีสิทธิ์ในทุกวันทำการยกเว้นวันเสาร์ระหว่าง 3:30 PM ถึง 4:30 PM ที่สำนักงานใหญ่ (มุมไบ)

ความแตกต่างที่สำคัญระหว่างอัตราดอกเบี้ยธนาคารและอัตรา MSF

1. อัตราดอกเบี้ยของธนาคารเป็นอัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารพาณิชย์สามารถกู้เงินกู้ยืมจาก RBI ในขณะที่ MSF Rate เป็นวงเงินที่ธนาคารพาณิชย์กำหนดสามารถยืมเงินข้ามคืนจากธนาคารกลาง
2. ธนาคารพาณิชย์และสถาบันการเงินทุกแห่งมีสิทธิ์ได้รับเงินกู้จากธนาคาร RBI ในขณะที่อัตรา MSF มีให้เฉพาะธนาคารพาณิชย์ที่มีกำหนดการ (SCBs) ที่มีบัญชีปัจจุบันและบัญชีแยกประเภททั่วไปของ บริษัท ย่อย (SGL) กับ RBI
3. อัตราของธนาคารมีผลบังคับใช้ตั้งแต่ปี 1900 ในขณะที่อัตรา MSF ถูกนำมาใช้ในปี 2011
4. ความแตกต่างที่สำคัญระหว่างอัตราของธนาคารและอัตรา MSF คือว่าในอัตราของธนาคารสินเชื่อจะไม่ได้รับจากการจำนำหลักทรัพย์ แต่ใน MSF สินเชื่อจะได้รับจากการจำนำหลักทรัพย์ที่รัฐบาลอนุมัติ (เกณฑ์ที่กำหนด)
5. Bank Rate ไม่ใช่ทางเลือกสุดท้ายสำหรับธนาคารในขณะที่ MSF Rate เป็นทางเลือกสุดท้ายสำหรับธนาคารพาณิชย์ซึ่งสามารถยืมเงินข้ามคืนได้

ความคล้ายคลึงกัน

• ทั้งสองเป็นอัตราคิดลดที่ RBI ให้เงินกู้กับธนาคารพาณิชย์
• ทั้งสองเป็นอัตรานโยบายของธนาคาร
• RBI กำหนดทั้งสองอย่าง
• สิ่งอำนวยความสะดวกทั้งสองถูกใช้ประโยชน์โดยธนาคารเมื่อมีเงินสดขาดตลาดอย่างเฉียบพลัน

ข้อสรุป

หลังจากพูดคุยกันมากเกี่ยวกับสองหน่วยงานนี้เราสรุปว่าตัวเลือกใด ๆ สามารถใช้ประโยชน์ได้โดยธนาคารพาณิชย์เมื่อมีการขาดเงินทุน แต่ความแตกต่างที่สำคัญอยู่ที่ความพร้อมของเงินให้สินเชื่อเช่นหากธนาคารจำเป็นต้องกู้เงินแบบเร่งด่วนสามารถเลือกอัตรา MSF ในขณะที่ในสภาวะปกติสามารถเลือกอัตราดอกเบี้ยของธนาคารได้