ความแตกต่างระหว่างไพรเวทอิควิตี้และกองทุนเฮดจ์ฟันด์

• 2019

เมื่อบุคคลหรือ บริษัท ที่มีมูลค่าสุทธิสูงลงทุนใน บริษัท ที่เป็น บริษัท เอกชนหรือไม่ได้จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ใด ๆ จะเรียกว่า Private Equity ในทางกลับกัน กองทุนเฮดจ์ฟันด์ หมายถึง กองทุนรวม ประเภทที่รวมเงินของบุคคลหรือ บริษัท ที่มีมูลค่าสุทธิสูงเป็นเครื่องมือทางการเงินที่หลากหลายเพื่อสร้างผลตอบแทนที่ดีด้วยความช่วยเหลือของกลยุทธ์และเทคนิคที่แตกต่างกัน

ทั้งกองทุนส่วนบุคคลและกองทุนป้องกันความเสี่ยงเป็นรูปแบบของกองทุนรวมการลงทุนที่เข้าใกล้นักลงทุนที่ได้รับการรับรองโดยจัดตั้งเป็น LLP (ห้างหุ้นส่วนจำกัดรับผิด) หรือ LLC (บริษัท รับผิด จำกัด ) บทความที่ตัดตอนมาแสดงให้คุณเห็นถึงความแตกต่างที่สำคัญระหว่างกองทุนเฮดจ์ฟันด์และไพรเวทอีควิตี้

แผนภูมิเปรียบเทียบ

พื้นฐานสำหรับการเปรียบเทียบ	ภาคเอกชน	กองทุนป้องกันความเสี่ยง
ความหมาย	ไพรเวทอิควิตี้หมายถึงทุนที่แสดงถึงความเป็นเจ้าของของ บริษัท เอกชนใน บริษัท ที่เป็นของเอกชน	Hedge Fund หมายถึงช่องทางการลงทุนที่รวมกองทุนของนักลงทุนเข้ามาลงทุนในผลิตภัณฑ์ทางการเงินต่างๆโดยใช้เทคนิคการบริหารความเสี่ยงที่หลากหลาย
ความเสี่ยงที่เกี่ยวข้อง	น้อยกว่า	ค่อนข้างสูง
วัตถุประสงค์	หากต้องการซื้อ บริษัท ขนาดเล็กและป่วยให้ปรับปรุงประสิทธิภาพให้ดีขึ้นแล้วขายออกในราคาที่สูงขึ้น	เพื่อให้ผลตอบแทนสูงสุดในเวลาที่น้อยลง
มุ่งเน้น	ศักยภาพในการทำกำไรระยะยาว	ศักยภาพในการทำกำไรระยะสั้น
การลงทุน	การลงทุนทำใน บริษัท โดยตรง	การลงทุนทำในสินทรัพย์ที่มีสภาพคล่องสูง

ความหมายของภาคเอกชน

กล่าวง่ายๆว่าความยุติธรรมคือการเพิ่มทุนแบบส่วนตัว เมื่อการลงทุนทำโดยบุคคลที่มีมูลค่าสุทธิสูงนักลงทุนสถาบันประกันชีวิตของมหาวิทยาลัยกองทุนบำเหน็จบำนาญธนาคารและ บริษัท ประกันภัย ฯลฯ ใน บริษัท ที่ไม่ได้มีการเปิดเผยต่อสาธารณชน ภาคเอกชน

มันเป็นถนนการลงทุนที่ไม่ได้ลงทะเบียนซึ่งนักลงทุนหลายคนรวมเงินของพวกเขาด้วยจุดประสงค์ของการเป็นเจ้าของผลประโยชน์และการควบคุมที่สำคัญใน บริษัท โดยมีวัตถุประสงค์คือเพื่อปรับปรุงประสิทธิภาพและเพิ่มมูลค่าโดยการเปลี่ยนแปลงการบริหารจัดการการดำเนินงานที่ทันสมัย ​​ฯลฯ เพื่อขายในภายหลังในราคาที่สูงกว่าสิ่งที่ลงทุนเริ่มแรก นักลงทุนมักจะลงทุนในกองทุนรวมที่มีเฉพาะตลอดอายุการใช้งาน

มันรวมถึงการร่วมทุนและเงินทุนการเจริญเติบโต Venture capital คือเงินทุนที่นักลงทุนร่วมลงทุนใน บริษัท เอกชนขนาดเล็กในระยะแรกในขณะที่ทุนการเติบโตหมายถึงเงินทุนที่จัดหาให้กับ บริษัท ขนาดใหญ่ที่มีอยู่เพื่อการขยายตัว

คำจำกัดความของกองทุนเฮดจ์ฟันด์

ยานพาหนะการลงทุนภาคเอกชนที่ไม่ได้เปิดให้ประชาชนทั่วไปจะเสนอให้กับลูกค้าที่เลือกเท่านั้นเรียกว่ากองทุนป้องกันความเสี่ยง มันรวมเงินของนักลงทุนผู้มั่งคั่งเพื่อลงทุนในหลักทรัพย์ด้วยความช่วยเหลือของเทคนิคการลงทุนหลากหลายเพื่อสร้างผลตอบแทนที่ดีเมื่อเทียบกับระดับความเสี่ยงที่กำหนด

กองทุนป้องกันความเสี่ยงได้รับการจัดการอย่างมืออาชีพโดย บริษัท จัดการการลงทุน พวกเขาเป็นกองทุนที่มีการควบคุมเบา ๆ ซึ่งต้องเผชิญกับกฎระเบียบที่น้อยลงเมื่อเทียบกับกองทุนรวมที่มีการซื้อขายสาธารณะซึ่งอนุญาตให้พวกเขาดำรงตำแหน่งสั้นเชิงกลยุทธ์เพื่อรักษาเงินทุนในช่วงที่ตลาดตกต่ำ

กองทุนเฮดจ์ฟันด์มีการวางแผนและควบคุมพอร์ตการลงทุนอย่างกว้างขวางซึ่งใช้กลยุทธ์การลงทุนที่ทันสมัยเพื่อสร้างผลตอบแทนที่ดี กลยุทธ์อาจรวมถึงการยกระดับตำแหน่งระยะสั้นในตลาดระดับประเทศและระหว่างประเทศ

ความแตกต่างที่สำคัญระหว่างกองทุนส่วนบุคคลและกองทุนป้องกันความเสี่ยง

จุดที่ให้ด้านล่างหารือเกี่ยวกับความแตกต่างระหว่างภาคเอกชนและกองทุนป้องกันความเสี่ยง:

1. ส่วนของภาคเอกชนสามารถเข้าใจได้ว่าเป็นกองทุนการลงทุนที่นำโดย บริษัท เอกชนจากบุคคลหรือ บริษัท ที่มีมูลค่าสุทธิสูงนักลงทุนสถาบันขนาดใหญ่ ฯลฯ ในทางตรงกันข้ามกองทุนป้องกันความเสี่ยงหมายถึงยานพาหนะเพื่อการลงทุนแบบรวม ลงทุนในหลักทรัพย์หลายประเภทโดยใช้กลยุทธ์การลงทุน
2. เป้าหมายหลักของการลงทุนใน บริษัท เอกชนคือซื้อ บริษัท ที่มีปัญหาทางการเงินและขนาดเล็กเพื่อปรับปรุงประสิทธิภาพโดยใช้กลยุทธ์ที่แตกต่างกันและหลังจากนั้นขายทั้งในรูปแบบส่วนตัวหรือผ่านทาง IPO เพื่อทำกำไร เมื่อเทียบกับวัตถุประสงค์พื้นฐานของกองทุนป้องกันความเสี่ยงคือการสร้างผลตอบแทนสูงสุดคือจำนวนเวลาน้อยลง
3. ในฐานะที่เป็นทั้งภาคเอกชนและกองทุนป้องกันความเสี่ยงคัดค้านการลงทุนที่มีความเสี่ยงสูงสำหรับการลงทุนที่ปลอดภัย ระดับความเสี่ยงสูงในกองทุนเฮดจ์ฟันด์เมื่อเทียบกับกองทุนส่วนบุคคลเนื่องจากกองทุนเฮดจ์ฟันด์มีแนวโน้มที่จะได้รับผลตอบแทนสูงสุดที่เป็นไปได้ในเวลาที่น้อยลง
4. ในกรณีของภาคเอกชนกองทุนจะถูกนำกลับไปลงทุนในตราสารทุนและตราสารหนี้ของ บริษัท เอกชนดังนั้นกองทุนจะถูกล็อคเป็นระยะเวลาขั้นต่ำ 3 ถึง 5 ปี ในทางตรงกันข้ามกองทุนป้องกันความเสี่ยงจะลงทุนในสินทรัพย์สภาพคล่องเป็นระยะเวลาสั้น ๆ
5. ในส่วนของภาคเอกชนการลงทุนจะทำใน บริษัท โดยตรงโดยการซื้อ บริษัท เอกชน ในทางกลับกันในกองทุนป้องกันความเสี่ยงการลงทุนนั้นทำในสินทรัพย์ที่มีสภาพคล่องสูงซึ่งสามารถแปลงเป็นเงินสดได้เช่นหุ้นพันธบัตรสกุลเงินการเก็งกำไรเป็นต้น

ข้อสรุป

โดยและการลงทุนภาคเอกชนขนาดใหญ่มุ่งเน้นไปที่การลงทุนระยะยาวในสินทรัพย์ที่มีสภาพคล่องต่ำของหน่วยงานเป้าหมาย ในทางกลับกันกองทุนเฮดจ์ฟันด์มุ่งเน้นไปที่สินทรัพย์สภาพคล่องระยะสั้นที่สามารถเปลี่ยนเป็นเงินสดได้และไม่ให้การควบคุมโดยตรงกับธุรกิจ